导读：昨日，蚂蚁金服宣布已完成B轮融资，融资规模为45亿美元，这也是全球互联网行业迄今为止最大的单笔私募融资。蚂蚁金服已构建起一个枝繁叶茂的生态系统，旗下拥有支付宝、余额宝、招财宝、蚂蚁聚宝、网商银行、蚂蚁花呗、芝麻信用、蚂蚁金融云、蚂蚁达客等子业务板块。那么在互联网金融巨头风头日盛的情况下，我们普通的理财一族该怎么参与进来，搭上这辆高速行驶的列车。

围绕互联网金融巨头蚂蚁金服的B轮融资，纷杂的猜测最终化为一阵惊叹声。

4月25日，蚂蚁金服官方微信发了一条《别猜了，明天见》，吊足了大家胃口。

4月26日，蚂蚁金服宣布，近日已完成B轮融资，融资规模为45亿美元，这也是全球互联网行业迄今为止最大的单笔私募融资，业界普遍预计，其整体估值已达到600亿美元。

2015年7月3日，蚂蚁金服对外宣布完成A轮融资，按融资额及占股比例推算，蚂蚁金服当时的估值为450亿美元左右。8个月内，蚂蚁金服的估值增长了近40%。

事实上，在阿里巴巴上市之后，全球资本市场的目光都紧盯着这只日渐巨硕的“蚂蚁”。资料显示，蚂蚁金服已构建起一个枝繁叶茂的生态系统，旗下拥有支付宝、余额宝、招财宝、蚂蚁聚宝、网商银行、蚂蚁花呗、芝麻信用、蚂蚁金融云、蚂蚁达客等子业务板块。那么在互联网金融巨头风头日盛的情况下，我们普通的理财一族该怎么参与进来，搭上这辆高速行驶的列车。

600亿是什么概念

600亿到底是什么概念?

600亿美元约为3900亿元人民币，在A股上市公司中排行第11位!市值排在蚂蚁金服前面的10家公司，分别是：五大国有银行(工农中建交)、两桶油(中国石油、中国石化)、最大的股份制银行(招商银行)、两大保险巨头(中国人寿、中国平安)。

蚂蚁金服的估值已经相当于第一大行工商银行的四分之一市值，市值超过浦发银行和民生银行。据统计，百度目前估值约660亿美元，蚂蚁金融几乎追平百度;京东金融估值仅约70亿美元，不足蚂蚁金融八分之一!

蚂蚁金服的安全怎么样

随着各大财富平台接二连三的出问题，国务院联合14部委的整治方案的落地，互联网金融行业风声鹤唳，大量不合格不安全的平台将面临被清理的局面。在这种情况下，蚂蚁金融的安全性又如何保障呢?

1、国家队扎堆背书

2015年7月3日，蚂蚁金融宣布完成首轮融资，包括全国社保基金等在内的投资者成为蚂蚁金服股东。这也是国务院批准社保基金扩大投资范围后的第一单直接股权投资项目，是其首次直接投资民营互联网企业。根据公开信息显示，在A轮融资中，除内资的全国社保基金领投外，还有国开和四家保险公司(人寿、人保、太保与新华人寿)跟投。

而在蚂蚁金服的B轮融资对象仍主要是“国家队”，其中包括了A轮投资者中国人寿在内的多家保险公司、中邮集团(邮储银行母公司)、国开金融;以及新增战略投资者中投海外和建信信托(建行下属子公司)。

除了国家队为股东，在金融牌照的获取方面也是非常严格。除了第三方支付牌照、征信牌照，传统金融牌照中，蚂蚁金服控股天弘基金和数米基金并持股德邦基金、控股国泰产险且为众安保险发起股东，旗下网商银行为6家试点民营银行之一、并拟增资入股邮储银行，且成为浙商银行H股上市基石投资者之一。

2、技术与风控保障

蚂蚁金服将自己定位为一家由互联网技术和互联网精神驱动的数据公司。蚂蚁金服所有业务，都是基于其出色的技术和风控。据悉，蚂蚁金服将利用本轮融资所得，进一步推动新一轮的技术研发和运用，以构建全球范围最值得信任的互联网金融技术安全保障，包括金融级云计算技术、生物识别、深度学习和机器学习等。

蚂蚁金服6000余名员工中，从事风险管理业务的员工超过1500名。蚂蚁金服还投入了2200多台服务器，专门用于风险的检测、分析和处置。目前，蚂蚁金服拥有平均100毫秒(眨眼时间的1/4)的实时风险识别与管控能力。

举个例子，近年来，“银行卡还在身上，钱却不翼而飞”这类事件频繁发生，4月10日晚上央视的曝光更是让所有人震惊，5分钟可买1000多条银行卡信息，姓名、银行卡号、身份证号、手机号、银行密码全部一览无余!4月6日，支付宝正式上线“银行卡安全险”，最高赔付50万，等同于银行破产赔偿额度!而深究给予如此高额赔偿的背后原因，一定少不了蚂蚁金融对本身技术与风控平台的充足底气!

3、可靠的互联网征信业务

互联网征信是互联网金融以及普惠金融的根基，芝麻信用是蚂蚁金服的互联网征信业务。芝麻信用是基于最光谱的数据源(除了传统征信数据，更包括阿里巴巴的电商数据、蚂蚁金融的金融数据等)、利用机器学习等最先进的算法，应用于最丰富的场景。

目前，芝麻信用已经在信用卡、消费金融、融资租赁、酒店、租房、租车、学生服务、公共事业服务等众多场景，为用户、商户提供了超过3亿次的信用查询和服务便利。

2015年1月5日，人民银行要求八家机构做好个人征信业务的准备工作，芝麻信用是其中一家。

基于芝麻信用，马云联手众多汽车厂商，在手机天猫、手机淘宝等APP开始试水“车秒贷”。截止发展至今天，不良贷款率及逾期还款比率皆为0!

4、云金融快速交易

蚂蚁金融云作为蚂蚁金服“互联网推进器计划”的组成部分，是一个开放的云平台，它助力金融创新、助力金融机构的IT架构实现升级，去构建更加稳健安全、低成本、敏捷创新的金融级应用，使金融机构可以更好的服务自己的客户。

基于蚂蚁金融云，支付宝的实时支付处理峰值能力达到8.59万笔/秒，支付宝大数据平台具备EB级的数据存储能力，每天深度分析处理数百PB的海量数据。支付宝资损率已达到十万分之一以下，已达到世界顶级水平。

以2015年双11为例，当天，蚂蚁花呗的交易笔数达到6048万笔，成功率高达99.99%，平均每笔交易用时仅0.035秒。

无独有偶，传统的汽车贷款，用户从看车到贷款最后到提车前后需要5-6个工作日才能完成手续，而今天，不用任何抵押直接凭信用直接拿到买车钱，阿里汽车表示“拿起手机，最快20秒就可以完成最高上限为20W的贷款额度，如果4S店恰好有现车，手续办理后就可以直接开走。”

理财工具有哪些

目前，蚂蚁金服几乎已经涵盖了所有的互联网金融业务。蚂蚁金服的业务板块包括：支付宝、余额宝、招财宝、蚂蚁聚宝、网商银行、蚂蚁花呗、芝麻信用、蚂蚁金融云、蚂蚁达客等。业内人士预测，下一个中国互联网金融下一个增长热点将是互联网理财，而互联网理财的主流肯定是移动理财。

蚂蚁聚宝

作为蚂蚁金服的移动理财平台，蚂蚁聚宝将是蚂蚁金服重点发展的业务，也是蚂蚁金服未来的一个新的业务增长点。目前，蚂蚁金服正在把原来PC端的理财平台和产品(余额宝、招财宝、存金宝以及原属于阿里旗下的淘宝理财等)，整合到蚂蚁聚宝。

蚂蚁聚宝首页为余额宝、招财宝(30天内年化6%起)、存金宝(黄金1元起买)和基金(买入费率1折起)。投资者通过蚂蚁聚宝买基金可享受的优势，第一，买入费率低，基金买入，全场费率1折起;第二，赎回到账快，基金卖出，下一交易日24点之前到账;第三，资金不闲置，卖出资金可转余额宝，依然可以赚取收益。公开数据显示，蚂蚁聚宝平台上目前已上线了1600多只基金产品。

余额宝

作为目前蚂蚁金服最主要理财产品的余额宝，本质是货币市场基金。截止2015年12月31日，余额宝用户达到2.6亿，是全球客户数最多的基金。2013年余额宝的推出，成为中国互联网金融历史上的一大里程碑。

管理余额宝基金的天弘基金(蚂蚁金服控股51%)，其资产管理额超过1万亿，是国内基金业历史上首个破万亿的基金公司，而天弘基金也仅用一年就将从一家亏损的基金公司，成为货币基金之王。

招财宝

招财宝本质是一个市场借贷(Marketplace Lending)平台，基于蚂蚁金服集团的金融大数据、云计算基础能力，在融资人、投资人与理财产品发布机构之间提供居间金融信息服务，以帮助各方完成投融资交易信息撮合。

通俗的说，招财宝就是现在比较流行的网贷P2P，当你把钱放在招财宝里的时候，它就会拿这个钱，借给一下需要贷款的公司，获取一定收益。招财宝比余额宝的收益要高，但却没有余额宝那么灵活，如果把余额宝看做活期存款的话，那么招财宝就是定期存款，一般三个月、六个月、一年、两年都有，时间越长利息越高。

（本文综合自中国经营报、虎嗅网、券商中国、上海证券报、微博等来源）

今天，蚂蚁金服宣布，近日已完成B轮融资，融资规模为45亿美元，这也是全球互联网行业迄今为止最大的单笔私募融资。这也意味着以蚂蚁金服为代表的互联网金融中国模式已领先全球。

此轮融资，蚂蚁金服的估值高达600亿美元。

600亿美元是什么概念？

相当于百度市值（约660亿美元）。

600亿美元（约3900亿人民币）估值，尚未上市的蚂蚁金服，可以在A股上市公司市值排行中，排第11位。

市值排在蚂蚁金服前面的10家公司，分别是：五大国有银行（工农中建交）、两桶油（中国石油、中国石化）、最大的股份制银行（招商银行）、两大保险巨头（中国人寿、中国平安）。

蚂蚁金服的估值已经超过了浦发银行、民生银行、兴业银行等全国性股份制银行的市值，约是宇宙第一大行工商银行市值的1/4。

蚂蚁金服凭什么值600亿美元？

业务

蚂蚁金服成立于2014年10月，其前身是2004年成立的支付宝。

目前，蚂蚁金服已经发展成为全球最大、业务最全的互联网金融公司。

蚂蚁金服根据他们自己的理解，从金融消费者视角出发，对互联网金融业务进行了分类。

目前，蚂蚁金服几乎已经涵盖了所有的互联网金融业务。

蚂蚁金服的业务板块包括：支付宝、余额宝、招财宝、蚂蚁聚宝、网商银行、蚂蚁花呗、芝麻信用、蚂蚁金融云、蚂蚁达客等。

可以说，蚂蚁金服=Visa+PayPal+富国银行+嘉信理财+FICO+Lending Club。

公式右边的公司，目前市值总和约在5000亿美元。

支付宝

支付宝是蚂蚁金服的前身，也是蚂蚁金服目前最核心的业务。

截至2016年3月底，支付宝的实名用户数已经超过4.5亿，与超过200家金融机构达成合作，为近千万小微商户提供支付服务。所谓“得账户者得天下”，支付宝目前仍是整个蚂蚁金服客户导流的主要渠道。

支付宝已经超越PayPal，成为全球最大的互联网支付机构。PayPal的市值现在为488亿美元。

可以说，一个支付宝就值600亿美元。

余额宝

截止2015年12月31日，余额宝用户达到2.6亿，是全球客户数最多的基金。

管理余额宝基金的天弘基金（蚂蚁金服控股51%），其资产管理额超过1万亿，是国内基金业历史上首个破万亿的基金公司。

当然，作为目前蚂蚁金服最主要理财产品的余额宝，本质是货币市场基金，而随着利率市场化改革的进一步深化，其投资吸引力将逐步降低。

招财宝

招财宝本质是一个市场借贷（Marketplace Lending）平台，基于蚂蚁金服集团的金融大数据、云计算基础能力，在融资人、投资人与理财产品发布机构之间提供居间金融信息服务，以帮助各方完成投融资交易信息撮合。

中小企业和个人可以通过招财宝发布的借款产品，由金融机构或担保公司等作为增信机构提供本息兑付增信措施。投资人可以根据自身的风险偏好，通过招财宝选择向融资人直接出借资金。

蚂蚁聚宝

中国互联网金融下一个增长热点，将是互联网理财，而互联网理财的主流肯定是移动理财。

作为蚂蚁金服的移动理财平台，蚂蚁聚宝将是蚂蚁金服重点发展的业务，也是蚂蚁金服未来的一个新的业务增长点。

目前，蚂蚁金服正在把原来PC端的理财平台和产品（余额宝、招财宝、存金宝以及原属于阿里旗下的淘宝理财等），整合到蚂蚁聚宝。

网商银行

网商银行是中国第一家完全跑在“云”上的银行。云计算使得网商银行的金融业务更有效率，成本也更低。网商银行的客户通过互联网申请贷款，自动获得审批，贷款在几秒钟内就能够到位，每笔贷款的成本不到2元钱。

网商银行的前身是阿里小贷（后更名为蚂蚁小贷），已经为260多万的小微企业和创业者，累计提供了6000多亿贷款。

网商银行自2015年6月开业以来，已经为80多万家小微企业，累计提供了450多亿贷款。

网商银行是目前中国仅有的两家互联网银行的其中一家，另外一家是以腾讯为主导的微众银行。银行牌照值钱啊！

作为对比，微众银行2014年12月成立，2015年全年累计发放贷款200亿，目前估值已在55亿美元左右。

蚂蚁花呗

互联网消费金融是目前中国互联网金融的另一个增长热点。蚂蚁花呗是蚂蚁金服的互联网消费金融业务。

蚂蚁金服以及阿里巴巴的数据、场景、流量，为蚂蚁花呗开展消费金融业务，提供了坚实的基础。

以2015年双11为例，当天，蚂蚁花呗的交易笔数达到6048万笔，成功率高达99.99%，平均每笔交易用时仅0.035秒。

芝麻信用

芝麻信用是蚂蚁金服的互联网征信业务。

互联网征信是互联网金融以及普惠金融的根基，而且互联网征信的应用不仅仅局限于金融，还可以应用于生活等场景。互联网征信面临巨大的市场。

芝麻信用基于最光谱的数据源（除了传统征信数据，更包括阿里巴巴的电商数据、蚂蚁金融的金融数据等）、利用机器学习等最先进的算法，应用于最丰富的场景。

目前，芝麻信用已经在信用卡、消费金融、融资租赁、酒店、租房、租车、学生服务、公共事业服务等众多场景，为用户、商户提供了超过3亿次的信用查询和服务便利。

2015年1月5日，人民银行发布《关于做好个人征信业务准备工作的通知》，要求八家机构做好个人征信业务的准备工作，芝麻信用是其中一家。

不出意外，芝麻信用将是中国第一批拿到民间个人征信机构牌照的机构之一。

蚂蚁金融云

蚂蚁金融云作为蚂蚁金服“互联网推进器计划”的组成部分，是一个开放的云平台，它助力金融创新、助力金融机构的IT架构实现升级，去构建更加稳健安全、低成本、敏捷创新的金融级应用，使金融机构可以更好的服务自己的客户。

基于安全稳定的基础设施即服务（Infrastructure as a Service - IaaS），蚂蚁金融云提供符合金融级安全的平台即服务（Platform as a Service - PaaS）以及软件即服务（Software as a Service - SaaS），包括大规模分布式计算、跨平台云资源管理、集中式云环境监控、EB 级大数据处理、金融级安全防护、移动互联网金融应用开发等。

蚂蚁达客

蚂蚁达客是中国第一批试点的三家股权众筹平台的其中一家，另外两家分别是京东金融的东家和平安集团的前海众筹。

蚂蚁达客的业务目前尚未完全开展。

国际业务

蚂蚁金服定位于做一家服务全球的互联网金融公司，利用中国互联网金融的经验，携手国际合作伙伴，进军国际市场。

目前，蚂蚁金服的国际业务主要分为三大板块：

农村业务

蚂蚁金服还为农村用户提供支付、理财、贷款、保险等多方面的产品和金融服务。

2016年1月，蚂蚁金服农村金融事业部成立。蚂蚁金服农村金融事业部是提供涉农金融业务方案和产品服务的横向部门，也是阿里集团及菜鸟农村相关服务的总接口，它整合蚂蚁金服的各类普惠金融服务，包括支付、财富、保险、融资、信用等，提供全面的解决方案，全面推向农业产业、农村地区、农民群体，并为阿里巴巴电商集团的村淘等涉农业务部门、菜鸟物流等提供支持。

截止2016年3月底，蚂蚁金服在支付、保险、信贷方面，分别服务三农用户人数达到1.4亿、1.2亿、2000万。

技术和风控

技术和风控虽然不是单个的子业务品牌，但却是支撑蚂蚁金服估值的重要部分。蚂蚁金服的此轮融资所得，将进一步推动新一轮的技术研发和运用，包括金融级云计算技术、生物识别、深度学习和机器学习等。

蚂蚁金服将自己定位为：一家由互联网技术和互联网精神驱动的数据公司。蚂蚁金服上述的所有业务，都是基于其出色的技术和风控。

蚂蚁金服基于健全的底层安全风控系统，从担保交易衍生出支付宝。又抓住全民理财、移动互联网普及的趋势，推出了余额宝。再根据多年积累的大数据能力，进而开展征信业务，做保险平台，做云计算平台。并最终依靠这些世界范围内无差异的基础设施，从中国走向世界。

蚂蚁金服6000余名员工中，从事风险管理业务的员工超过1500名。蚂蚁金服还投入了2200多台服务器，专门用于风险的检测、分析和处置。

目前，蚂蚁金服拥有平均100毫秒（眨眼时间的1/4）的实时风险识别与管控能力。

基于蚂蚁金融云，支付宝的实时支付处理峰值能力达到8.59万笔/秒，支付宝大数据平台具备EB级的数据存储能力，每天深度分析处理数百PB的海量数据。支付宝资损率已达到十万分之一以下，已达到世界顶级水平。

网商银行通过基于海量数据的智能风控大脑（CTU），贷款发放标准变成了来自大数据的信用。目前，网商银行每发放一笔贷款的成本不到2元钱。

在保险领域，由于蚂蚁金服的数据支持，一款保险产品可以实现千人千面的风险定价，容易出险的保费高，不容易出险的保费低，欺诈型用户无法投保。

人工智能技术也在帮助支付宝的客服系统，机器人在无人工干预的情况下，直接回答用户的提问，甚至猜测用户的提问。同时，这套系统因为可以对用户的语音进行实时文字翻译，让用户的投诉这种以往认为的“无用信息”成为可被分析的用户反馈，让金融机构得以了解用户需求。

目前蚂蚁金服的机器智能服务占比已经达到94%，而运用的包括人脸、眼纹识别在内的生物识别技术在全球范围内的多项权威评测中保持领先。

管理团队

蚂蚁金服的管理团队主要两个来源：一是阿里巴巴，主要是原来在阿里巴巴从事支付宝等金融业务的人员；二是传统金融机构。

以往，中国的互联网公司往往以国际巨头为对标，而蚂蚁金服此轮600亿美元估值、45亿美元的融资，意味着以蚂蚁金服为代表的互联网金融中国模式，已经成为全球其他国家的标杆。

蚂蚁金服发布独立理财平台蚂蚁聚宝：未来将支持余额宝炒股

【TechWeb报道】8月18日消息，蚂蚁金服今日发布蚂蚁聚宝，该产品为一站式移动理财平台，并首次以独立应用的形式亮相。该平台支持余额宝、招财宝、基金三种理财类型，而未来蚂蚁聚宝还将支持通过余额宝购买股票等功能。

该平台提出“简单理财”理念，提供“活期”、“定期”和基金等多种理财类型，其中基金认购费低至0%，赎回速度为T+1。此外还引入第一财经、纳斯达克交易所等机构，提供包括A股、港股、美股在内的咨询。

蚂蚁聚宝的自选股功能与支付宝内置的“股票”功能类似，包括股票咨询、公告、资金流向、K线图等讯息，但新添了用户评论功能，以此为该平台新添了社区化功能，且界面更加直观简约。

从产品来看，该产品是将支付宝当中的主要理财功能集成到一起通过优化独立开发的理财产品，也正是这样的转变其对标的市场竞争对手更据针对性。包括积木盒子等独立理财平台与雪球等自选股平台。

蚂蚁聚宝在1.0版本当中集合了余额宝、招财宝、基金三种理财类型，通过与支付宝帐号打通，未来蚂蚁聚宝还将支持通过余额宝购买股票等功能。

蚂蚁金服事业群总裁袁雷鸣表示，“蚂蚁聚宝是我们在互联网理财领域的一次重要尝试，1.0版本只是开始，通过这种一站式地门槛的理财体验，我们希望让更多人开始关心和接触理财。”

用户可以新注册或使用支付宝帐号使用该平台，登陆后可以购买上述三中理财类型产品，相对于支付宝来说，理财状态和功能显得更加直观和易操作。

袁雷鸣介绍称，“支付宝1元起投，招财宝100元起投，这大幅降低了理财门槛，可以让更多普通用户参与。而这两类理财产品也囊括了定期活期、稳健型和风险型。”

另外，在大陆和香港基金互认的政策背景下，蚂蚁聚宝未来有望接入香港基金公司，从而进一步扩大基金品种。对此，袁雷鸣表示，“在金融自由化的背景下，蚂蚁聚宝将和各类金融机构合作。”

目前，蚂蚁聚宝iOS版本已经上线，Android版本将稍后上线。（然雨）